La Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS) presentó un proyecto de nuevo reglamento SBS para mejorar la gestión del riesgo cambiario crediticio (RCC). Este afecta a deudores con ingresos en soles y deudas en dólares, cuya capacidad de pago se ve impactada por el aumento del tipo de cambio.
En el Perú, una economía dolarizada donde el 24% de los créditos está en dólares a diciembre del 2023, el RCC es un desafío relevante. Sin embargo, no todos los deudores con préstamos en moneda extranjera están expuestos, ya que algunos tienen ingresos en dólares o capacidad para enfrentar fluctuaciones.
Medidas clave del nuevo reglamento SBS
El proyecto de nuevo reglamento SBS define con precisión el RCC, asociándolo a incrementos del tipo de cambio. También estandariza la metodología para identificar deudores expuestos: para la cartera minorista, considera niveles de deuda y dolarización; para la no minorista, incluye estados financieros y el ratio de cobertura de deuda.
Además, excluye de la evaluación a empresas del sistema financiero, bancos multilaterales y generadoras de divisas, clasificándolas como «no expuestas». La norma se alinea con Basilea III, eliminando provisiones por RCC y manteniendo requerimientos de capital para créditos en dólares de deudores expuestos.
Contexto de la regulación
La dolarización de créditos ha disminuido gracias a esfuerzos del Banco Central de Reserva del Perú (BCRP) y la SBS. Actualmente, menos del 10% de la cartera crediticia está expuesta al RCC, pero la normativa vigente, establecida en el 2005, requiere actualización debido a la volatilidad del tipo de cambio y la inestabilidad política reciente.
El objetivo del nuevo reglamento SBS es optimizar la gestión de las empresas supervisadas, enfocándose en mitigar este riesgo. Esto responde a la necesidad de revisar las metodologías que las empresas usan para identificar deudores expuestos al RCC.
La regulación actualizada busca que las empresas supervisadas gestionen mejor el RCC, protegiendo a deudores vulnerables. Al estandarizar la identificación de riesgos y alinearse con estándares internacionales, la SBS fortalece el sistema financiero frente a la dolarización y la inestabilidad cambiaria.